手机浏览器扫描二维码访问
“确实。”交易组长贾永祥微笑地应道,“主线行情全面扩散,且市场同步放量,这表明很多场外资金涌进来了,也说明了‘房地产’这条市场主线的行情走势,有了持续性,并打开了市场的赚钱效应。
只要主线行情能够持续,市场的赚钱效应,能够相应的扩散。
那么,就会有越来越多的场外资金涌进来,市场的整体趋势,也就会逐渐改善了。”
“感觉仿佛一夜之间,又回到了去年初,牛市大爆发的时候,金融主线和大基建主线齐头并进的情形了。”宋少浦顿了顿,又道,“不过这一次,大金融没怎么动弹,市场量能虽然放大了一些,但这个量能并不能支撑市场多条主线并行推进,所以……后续行情能走到哪一步,目前我们还是不能预期过高啊!”
“应该能过3000点,修复年初熔断时的跳空缺口吧?”贾永祥说道,“而且地产板块的基本面确实是在逐步改善,就算指数后续的走势,无法形成持续性的反弹,地产板块应该也能走独立行情。”
“那可不一定。”宋少浦说道,“咱们的市场中,各方机构资金,一向是对于地产板块,有些偏见的,觉得这个板块是负债率、杠杆率过高的行业板块,估值水平,对比其它行业,是要打折扣的,而估值起不来,单靠基本面转变下的业绩预期推动能力,很难说能够在市场低迷的情况下,走出独立行情啊。”
“我不这样认为。”贾永祥说道,“就是因为地产的杠杆率过高,所以在行业景气周期中,其业绩的爆发力才够足,而毫无疑问的,当前国内房地产开发行业,在新的一轮房价暴涨刺激下,已经进入了景气周期。
并且,咱们国内的机构,一般是在周期衰退时间里,才会对企业的估值严苛。
而一旦进入到景气周期中。
伴随着市场其它众多资金,特别是散户、游资资金群体的追逐,各机构在估值上,就会相对宽松。
所以,我认为随着房地产景气周期的延续。
国内整个房地产板块个股,特别是具有全国战略布局,土地资源储备雄厚的地产开发企业,是一定能够迎来估值与业绩的‘戴维斯双击’的。”
“希望如此吧。”听见贾永祥的这番分析,宋少浦微微点了点头,期望地道,“市场真能按照你说的那样走,这对我们基金来说,肯定是好事。”
“那么,我们接下来……需要进一步减持其它市场主线方向的仓位,增持地产主线方向核心股票的仓位吗?”贾永祥问道,“经过这几个交易日的连续上涨,核心的地产龙头股票,基本都已经反弹了差不多15左右的涨幅了。”
宋少浦想了想,说道:“根据盘面走势来看,目前市场的活跃资金,基本全部汇聚在‘大基建’这条核心主线之中,其它市场主线,根本就没有行情,且不但没有行情,反而由于资金被‘大基建’主线虹吸,走得还不如指数表现。
既然资金如此选择了,且市场资金在‘大基建’主线领域,已经形成了一致性的预期。
那么,我们也没必要再守着诸如‘新能源产业链’、‘消费电子’、‘石油化工’、‘大金融’等主线板块了。
进一步调仓吧。
把咱们基金的主力仓位,都调整到‘大基建’这条核心主线上来。
不过……”
宋少浦说到这里,顿了顿,又道:“虽说主线上要聚焦,但在具体个股和支线结构上,还是有必要分散一下的,没必要把仓位全部集中在房地产开发板块的核心龙头股票上,布局一点地产产业链的其它支线龙头股票,也是可以的。”
“宋经理是指……”贾永祥略微有些疑惑地道。
宋少浦回应道:“你觉得地产产业链的各条支线中,哪条支线的未来预期最强,哪支股票,或者说哪几支股票……未来的业绩爆发能力,以及预期差最大?”
贾永祥想了想,说道:“如果从未来预期方向来考虑,那我觉得目前估值在底部,前期受到行业产能严重过剩压制,目前又受益于国家提出的‘供给侧改革’政策扶持的钢铁、煤炭、水泥板块,相对未来的预期差更大一些。
不过,煤炭是跟火电行业深度绑定的,且煤价受到发改委的严格管控,跟政策的关联属性比较大,对比市场化更完善的钢铁、水泥板块来说,不确定更大一些。
所以,要我选择的话……
钢铁、水泥这两大跟房地产行业息息相关的上游板块,目前的预期差和弹性,应该是‘大基建’主线中最高的。
其中,就确定性而言,水泥板块则又要更胜一筹。
毕竟钢铁板块的产能过剩问题极为严重,就算有着房地产行业的复苏刺激,以及‘供给侧改革’的政策推进,整个基本面情况,想要完全改善,也是一时半会不太可能见到效果的,而且钢铁行业,各大钢铁企业,基本都是各地地方政府的财政、就业支柱性企业,还基本都是国资背景。
这对过剩产能出清、产能关闭,可都是重重阻碍。
所以,钢铁板块的基本面反转,以及可预期的业绩爆发,在短时间内是很难实现的。
反观水泥板块,虽说业内的不少公司,也是国资背景,但过剩的产能出清早就开始了,而且水泥有着运输半径,管控,以及过剩产能出清会更为容易。
综合而言,我认为‘大基建’主线中,水泥板块相应的核心行业龙头股票,未来的基本面转变和业绩爆发能力会更强,且具有更强的预期差。
至于个股方面……
海螺水泥、北新建材、天山水泥……都不错。
并且这几支票,在这几日的市场走势中,明显已经得到市场各路资金,或者说业内不少先知先觉的大资金认同了。
甚至,我怀疑大家重点关注的‘华逸资本’在这些股票上,也有所持仓。”
“建筑板块呢?”宋少浦问道,“华国建筑、华国铁建、华国交建、华国中冶……这些股票呢?还有跟房地产紧密关联的建筑材料、装修板块,及其相应核心股票呢?这些支线的弹性不足吗?”
意指九霄须长剑 我牛魔王,天庭第一权臣 大唐之最强皇太孙 四合院:傻柱已死,我是何雨柱! 从囚徒到司辰 开局秦始皇穿越到我家 我是反派,我选择开摆 华娱太子爷! 临烟九华录 末世:山海灾变 世一热恋【莎头】 知否:我,异姓王,明兰舅父 官道至尊 玄幻之召唤万界神魔争霸 重生1976,我在小村当知青 我,用熟练度加点,成就武林神话 从我是特种兵开始一键回收 快穿:抢的就是女主光环 刚刚权倾朝野,就被女帝模拟人生 美食:我家餐馆不正常
刚夺得全球武神冠军的时长青穿进星际里的一组破碎家庭里,摇身一变,成为一个花季少女。有个好赌的爹,生病的妈,上学的弟,至于原身是个被退学的精神小妹。这是什么天崩开局剧本?妈的,到头来她还是拿了撑起这个家的角色。某天,某个星球,正在勤工俭学的时长青一边喝着劣质营养液,一边看全星网直播联邦女上将叶微兰的潜伏...
此禽不可待简介emspemsp此禽不可待是一半浮生的经典其他类型类作品,此禽不可待主要讲述了在满是消毒水味道的走廊尽头,他蓦然出现在她的视线中,逆光下冷一半浮生最新鼎力大作,年度必看其他类型。新御宅屋(xyuzhaiwu8com)...
不喜勿入男频书,不太适合美丽的小姐姐们看,慎入慎入慎入!穿越僵约世界,江枫觉醒平分天赋,即通过碰触的方式,将对方绑定为好友,绑定成功后,可以复制对方一种天赋!到自己身上!天赋,涵盖能想象到任何的东西!智商,血脉,灵力,法术,金钱,等等任何事物!总之,最需要什么就会获得什么!叮你已经与欧阳嘉嘉成为好友,触发平分...
新书刚开评分,分会逐渐提高。第一个世界完结!可宰!姜妤成了快穿局恶毒炮灰部门的员工,开局万人嫌,结局死翘翘。该部门有三好,钱少事多死得惨。每个世界姜妤都在想着如何能减轻自己的死法。只是没想到一番操作下来,身边所有人都觉得她深有苦衷。对着每每惨淡下场的她红着眼,祈求她能回来。世界一古早大女主文的炮灰庶妹。她注定遭...
一百年前,沈飞救了一位落魄青年九十九年前,沈飞收服了一只蜥蜴宝宝九十八年前,沈飞在世界之泉旁边种下了一棵树苗今天,当沈飞一觉醒来,骤然发现百年前的落魄青年成为了国王树苗茁壮成长为连接天地的群星之冠自己的蜥蜴宝宝进化成了巨龙,拆了国王的雄狮圣城扬长而去恩人,下来吧,我们不逼你赔偿了!年迈的国王和他的小儿子在王宫城墙下喊道我不信,你们立字据!如果您喜欢提前登录一百年,别忘记分享给朋友...
那时长安,烈酒豪肠三分剑气,七分月光绣口一吐,半个盛唐如果您喜欢大唐鬼谷传人,开局救了李世民,别忘记分享给朋友...